Firmy si půjčují přímo od lidí. Online financování čeká boom, poté krize

  1:00
Když pro peníze, tak za lidmi, říká si v poslední době stále více podniků. Online formy firemního financování zažívají celoevropský boom. Objem peněz, které se v tom točí, se za posledních pět let téměř zdesetinásobil, i když proti tomu, co rozpůjčují banky, jde stále jen o zlomek. Lidé z byznysu věří, že popularita alternativ dál rychle poroste.
(ilustrační snímek)

(ilustrační snímek) | foto: Profimedia.cz

Jde o obdobu platformy Zonky. Lidé však nepůjčují lidem, ale firmám. Vydělají na tom zpravidla mezi šesti až devíti procenty ročně. Odborně se tato forma investování nazývá p2b (peer-to-business) či investiční crowdfunding.

Přes dva roky v Česku existuje platforma Fundlift. Lidé jejím prostřednictvím investovali celkem přes 183 milionů korun do 35 různých projektů. „Zájem investorů je skutečně vysoký. To nás překvapilo,“ říká šéf Fundliftu Radek Musil. Má přes osm tisíc uživatelů, devět z deseti investorů jsou muži.

„Na Fundliftu investují dvě hlavní kategorie lidí. První jsou mladí lidé, kteří investují nižší tisíce korun, protože to chtějí vyzkoušet. Druhou kategorií jsou lidé, kteří si již mohou dovolit investovat stovky tisíc, například právníci, podnikatelé či bankéři. Nechtějí mít všechny peníze v bance ani na trhu shánět samostatně investiční příležitosti,“ říká Musil. 

Zatímco dosud získávají peníze přes Fundlift hlavně technologické společnosti či firmy, které se točí kolem gastronomie, do budoucna chce představit také více nemovitostních projektů. Nyní na Fundliftu shání peníze skupina Bidli na financování vlastního rezidenčního developerského projektu

Podobně jako Funlift funguje například také Fingood, který půjčuje peníze od lidí firmám, které už fungují alespoň tři roky. „Půjčky jsou zajištěné směnkou. Pokud přestane splácet, jde vše za majitelem firmy a díky směnce se k penězům dostaneme rychleji. Chováme se trochu jako bankovní dům, všechny firmy důkladně prověřujeme a následně denně monitorujeme,“ říká spoluzakladatel Fingood Marek Galetka.

Fingood má za sebou pilotní rok provozu, poskytl 11 úvěrů kolem jednoho až dvou milionů. Nyní vybírá peníze pro personální agenturu Work Partners, která se specializuje na strojírenství a automobilový průmysl. „Postupně rosteme jak v zájmu investorů, tak i v zájmu firem. Balancujeme. Celkově ovšem máme spíše přebytek zájemců o investování. Dnes jsou mezi nimi především fyzické osoby, čekáme však, že postupně poroste zájem i mezi firemními investory,“ říká Galetka.

Nejdřív přijde boom, pak může nastat krize

I ekonom a spolumajitel fondu Quant Aleš Michl odhaduje, že tyto formy investování čeká v Česku boom. „Poté si sektor projde několika krizemi, podvody, budou se oddělovat zloději od těch, co to dělají poctivě. Pak přijde období vystřízlivění a potom zase boom,“ říká Michl.

Podle něj by pro ně měla platit podobná pravidla jako pro pro fondy či pro vydávání akcií a dluhopisů. „Vše rozhodne důvěra. Hlavně nesmí získat auru, jako virtuální kryptoměny nebo banky v 90. letech. Nesmí nastat situace, kde si každý může dělat, co chce,“ říká Michl.

V tom by částečně mohly pomoci standardy, které v květnu představila Česká fintech asociace. „Zákazníci hledají jakési vodítko, podle kterého můžou platformy hodnotit. To, že se platforma zaváže dodržovat určité standardy, je jedním z mála ukazatelů, který klientům může pomoci v rozhodování,“ říká šéfka asociace Maria Staszkiewicz.

V Británii online financování pomohla vláda

Lídrem v p2b financování je Velká Británie, kde první podobná platforma vznikla již před třinácti lety. A dalšímu rozvoji napomohla tamní vláda. „V roce 2015 schválila zákon, který vyžaduje, aby banky neúspěšné žadatele o půjčku odkázala na určené finanční platformy. Ty pak dotyčné firmě mají pomoci najít jiný zdroj financování jejího podnikání,“ říká Staszkiewicz.

 I díky evropské regulaci podle ní může vzniknout několik silnějších evropských p2p platforem, které budou konkurovat tradičním poskytovatelům úvěru, například jako jsou banky. „Budou se také zaměřovat víc na menší či začínající firmy nebo startupy, kterým banky nejsou kvůli vyššímu riziku ochotny poskytnout financování,“ dodává Staszkiewicz.

„Stále však bojujeme s velkou převahou bank, které mají mnohem větší rozpočty na reklamu,“ říká Adam Šoukal, spoluzakladatel Platební instituce Roger, která se specializuje na financování faktur.

Trh externího financování firem v Evropě (v mld. eur)
před 5 letynynírůst trhu za 5 let (v %)
úvěry od bank53005200-1,9
emise dluhopisů15521496-3,6
primární úpis akcií26,527,95,3
fondy venture kapitálu3,86,468,4
online alternativy (bez Velké Británie)0,1171,126862,4
z toho: p2b financování (bez Velké Británie)0,040,35775,0
p2b financování (ve Velké Británii)0,85,8625,0

Zdroj: Quant s využitím dalších zdrojů

Přesun výroby do USA nechystáme, s Trumpem se EU dohodne, věří šéf Linetu v USA

Nejčtenější

Koruny místo eur. Reebok nabízel oblečení za hubičku, Češi zběsile nakupovali

Za neobvykle nízké ceny nabízel oblečení internetový obchod značky Reebok. V sekci „výprodej“ na svém webu představoval různé produkty za stejné částky jak v eurech, tak v korunách. Uživatelé...

Sorry, nic nedostanete. Reebok ruší Čechům až příliš levné objednávky

Přestože se firma Reebok oficiálně ke zpackané slevové akci na svých stránkách, kde místo eur uvedla ceny v českých korunách, nevyjádřila, zákazníci z Česka, kteří si výrazně zlevněné zboží z jejích...

Reebok k levným objednávkám mlčí. Na svých stránkách zrušil českou měnu

Chyba v zobrazování cen na oficiálním e-shopu značky Reebok způsobila, že se tisíce českých zákazníků dostaly ke zboží za extrémně nízké ceny. Trička vycházela na zhruba 30 korun, boty dokonce pod...

Celý národ chodí v Reeboku. Český internet se baví vtipy o nevídaných slevách

Víkendová nákupní horečka způsobená pravděpodobnou chybou e-shopu sportovní značky Reebok, kdy stránky zobrazovaly ceny v korunách místo v eurech způsobila, že Češi horečně začali nakupovat boty a...

Odvody živnostníků jsou nefér. Ekonomové navrhují snížení paušálů

Danění živnostníků v Česku vytváří nespravedlnosti vůči zaměstnancům, ale i mezi živnostníky navzájem, tvrdí ekonomové z výzkumných společností PAQ Research a RILSA. Přicházejí proto s návrhy, jak to...

Napětí ve Smartwings trvá, odbory nevylučují ani stávku

Odborová sdružení Smartwings prodlužují stávkovou pohotovost na neurčito. Pokud se jim nepodaří vyjednat si lepší podmínky, mohli by odboráři přikročit i k ostré stávce. Letecká společnost věří, že...

13. června 2025  10:55

Zatím nic nevíme. Odborníci spekulují, co způsobilo havárii letadla Air India

Video z havárie letadla společnosti Air India naznačuje možné anomálie, které nyní budou nyní zkoumat orgány pro bezpečnost letectví, aby určily příčinu nehody. Odborníci spekulují, že letadlo možná...

13. června 2025  9:48

Ruzyně ruší letecké spoje s Izraelem poté, co země zaútočila na Írán

Pražské Letiště Václava Havla ruší lety v souvislosti s nočním izraelským útokem na Írán. „Letecké spoje s Izraelem jsou postupně rušeny,“ uvedlo letiště na síti X. Cestující mají sledovat aktuální...

13. června 2025  8:44,  aktualizováno  9:26

Ropa po útoku Izraele na Írán prudce zdražuje. Panují obavy z narušení dodávek

Po zprávě, že Izrael v noci na pátek zaútočil na Írán, prudce stouply ceny ropy. Severomořská ropa Brent, která je považována za barometr vývoje cen ropy na světových trzích, si kolem 7:00 SELČ...

13. června 2025  7:20,  aktualizováno 

Nové povolenky na plyn jsou nesmyslné, EU selhala, říká šéf Pražské plynárenské

Premium

Ceny plynu mírně klesají, k nejistotě způsobené válkou na Ukrajině však přibyla další. Tou je podle Ludvíka Baleky předsedy představenstva Pražské plynárenské (PPAS) politika prezidenta Donalda...

13. června 2025

Zákaz energetických nápojů bude nevymahatelný, připravují se na spory nápojáři

Poslanci, kteří navrhují schválení zákazu prodeje energetických nápojů dětem do 16 let, nezvládli podle nápojářských organizací notifikovat změnu zákona u Evropské komise. Pokud ji nyní v rychlosti...

13. června 2025

OBRAZEM: Pracovní prostory, které vás nadchnou. Odborníci rozhodli o vítězích

Soutěž Kanceláře roku už zná vítěze devátého ročníku. Ty vybrala odborná porota tvořená z odborníků kancelářského byznysu a architektů. Do klání se přihlásilo zhruba osm desítek firem z celého Česka,...

12. června 2025

O titul nejstarší restaurace bojuje malý podnik z Madridu. Majitelé shánějí důkazy

Titulem nejstarší restaurace na světě se již roky pyšní tři sta let stará restaurace Sobrino de Botín v centru španělského Madridu. Nyní ale přišla s odvážným tvrzením taverna Casa Pedro, která se...

12. června 2025

Po nehodě v Indii klesly akcie Boeingu. Dreamliner neměl za 14 let vážnější nehodu

Poté, co se letadlo indických aerolinií společnosti Air India zřítilo několik minut po startu, akcie společnosti Boeing se propadly o 5 procent. To pro výrobce letadel představuje velkou komplikaci v...

12. června 2025  16:30

Impozantní servisní hala jako jeden z pilířů české železnice, stavba je v polovině

Havlíčkův Brod je na nejlepší cestě stát se jedním z nejmodernějších servisních center Českých drah v republice. Dopomoci k tomu má nová servisní hala. Ta se od loňského podzimu buduje na zdejším...

12. června 2025  16:25

Akční letáky
Akční letáky

Všechny akční letáky na jednom místě!

Zbytkový alkohol je realita. Firma představila lokomotivu vybavenou imobilizérem

Na veletrhu Rail Business Days v Ostravě představila společnost CZ LOKO lokomotivu, která se nerozjede, pokud strojvedoucí neprojde dechovou zkouškou na alkohol. Zablokování řízení v případě...

12. června 2025  15:05

Smartwings rozšiřují linky z Prahy o pět nových destinací, v zimě nabídnou exotiku

Letecká společnost Smartwings od října rozšiřuje počet letů z Prahy o pět nových destinací: Brusel, Barcelonu, Porto, Bukurešť a Řím. Dopravce také počítá s častějšími lety do turisticky oblíbených...

12. června 2025  12:38
Nastavte si velikost písma, podle vašich preferencí.