Čtvrtek 1. prosince 2022, svátek má Iva
  • schránka
  • Přihlásit Můj účet
  • Čtvrtek 1. prosince 2022 Iva

Škola investování: Jste investor, nebo střadatel?

Chcete zhodnotit peníze a uvažujete o investování? Možná byste měli přestat. Zní to jako poněkud bizarní rada. Ale než se do něčeho pustíte, je potřeba ujasnit si očekávání a ujistit se, zda jste střadatel, nebo investor. Proč je to důležité, vysvětluje Aleš Tůma, investiční analytik Partners.

Před každou investicí se zkuste sami sebe zeptat, jak moc vás případná ztráta bude bolet. Ilustrační snímek | foto: Profimedia.cz

Ještě než budete řešit, jak správně sestavit portfolio a jestli se vrhnout do obchodování na burze, nebo raději svěřit peníze fondům, je na místě připomenout si základní pojmy.

Ivestovat můžete i s 200 Kč měsíčně

Spořením se obvykle rozumí střádání peněz v těch nejbezpečnějších nástrojích, jako jsou stavební spoření či penzijní připojištění. Investovat naopak znamená podstoupit nějaké riziko. I když různí vykukové se vás budou s železnou pravidelností snažit přesvědčit o opaku, absolutně garantovaná investice neexistuje.

Ano, do jisté míry jde o slovíčkaření. Ale jen do jisté míry. Stále znovu se objevují případy napálených klientů, kteří léta žijí v dojmu, že bezpečně spoří pro svoje děti, aby poté zjistili, že mají předražené investiční životní pojištění či nějakou vysoce spekulativní investici.

Nepřehlédněte

Stát sice udělal sám trochu guláš v pojmech, když novou variantu třetího penzijního pilíře spuštěnou v roce 2013 nazval doplňkovým penzijním spořením, ale to je teď vedlejší.

Proč je důležité oba pojmy odlišovat? Protože pak nebudete překvapení, když se investiční riziko najednou z abstraktní poučky psané drobným písmem stane realitou.

I poměrně konzervativní investice může zakolísat. Na začátku letošního roku akciové trhy padaly. S nimi se svezly i různé opatrné fondy, které mají v akciích například jen 20 % portfolia. Zakolísaly tedy o jednotky procent. Přesto se nemálo jejich klientů vyděsilo a ptalo se „co s tím mám udělat, než přijdu o všechno“.

Ztráta pochopitelně není nic příjemného, i když je dočasná a „papírová“. Výzkumy na pomezí psychologie a ekonomie už dávno přesvědčivě ukázaly, že ztráty ve skutečnosti lidi bolí výrazně víc, než by je potěšil stejně velký zisk. Míra této bolesti se samozřejmě dá dost těžko změřit a je individuální.

TEST:

Každý bankéř či investiční poradce vám sice dá vyplnit dotazník, jehož výsledkem bude, že jste „konzervativní“, „vyvážený“ či „dynamický“ klient. To jsou ale nutně zjednodušující škatulky. Ne vždy vypovídají o tom, jak se investor skutečně zachová, když dojde na lámání chleba.

Před každou investicí se zkuste sami sebe zeptat, jak moc vás případná ztráta bude bolet. Není nic špatného na tom říct si, že to není nic pro vás. Je to lepší varianta než investovat, vyděsit se, a pak prodávat se ztrátou v nejméně vhodném okamžiku.

Kdy se tedy můžete ze střadatele stát investorem? V první řadě je nutné mít dostatečnou likvidní rezervu pro nečekané výdaje. Je nesmysl investovat do akcií, pokud byste je museli prodávat kvůli rozbitému autu. Další klíčový faktor je dostatečně dlouhý horizont. Na 2-3 roky má smysl zaparkovat peníze v bance, na 20-30 let při spoření na penzi by to naopak byla velká chyba.

S délkou investičního horizontu se totiž mění i význam slova „konzervativní“. Konzervovat znamená něco uchovat, v tomto případě kupní sílu peněz. To ale bezrizikové nástroje dlouhodobě horko těžko dokážou.

Pokud při prvním větším poklesu vašeho portfolia dokážete udržet nervy na uzdě a dodržet plán, který jste si původně vytyčili, máte jako investor z poloviny vyhráno. Jak správně portfolio nastavit, to už je téma na další pokračování Školy pro investory.

Autor:
  • Nejčtenější

Vsadil na neobvyklý nápad, už má 35 zaměstnanců a rostou i do světa

Lukáš Legát začal podnikat před devíti lety. Z původně garážové firmy je dnes společnost s pětatřiceti zaměstnanci,...

Pro nákupy na e-shopech začnou platit nová pravidla. Co vše se mění?

Sleva, která vlastně žádnou slevou není. Zboží, které jste si neobjednali. Nebo takové, které vůbec neodpovídá...

{NADPIS reklamního článku dlouhý přes dva řádky}

{POPISEK reklamního článku, také dlouhý přes dva a možná dokonce až tři řádky, končící na tři tečky...}

Příspěvek státu na penzijko se má změnit. Kdo spoří málo, méně i dostane

Premium Zájem o spoření na penzi s příspěvkem státu neklesá ani přes letošní horší ekonomickou situaci. Jenže Češi si...

PORADNA: Musí předčasný důchodce přestat pracovat, nebo smí vydělávat?

Výpočet předčasného důchodu koncem roku 2022 je výhodnější než výpočet klasického důchodu v roce 2023. Do předčasného...

{NADPIS reklamního článku dlouhý přes dva řádky}

{POPISEK reklamního článku, také dlouhý přes dva a možná dokonce až tři řádky, končící na tři tečky...}

Jak přemýšlet o úsporách, aby se peníze neztrácely

Spořili jste dlouhá léta, máte třeba milion korun a teď jen koukáte, jak je inflace pomalu, ale jistě mění v menší a...

Rozsáhlé zotročování lidí v Česku. Gang vydělal na práci bezdomovců miliony

Premium Na Ústecku roky mizeli bezdomovci a sociálně slabí žijící na ulici, jako by dostali „druhou šanci“. Končili v domě na...

Janečkova zpověď: vězení, alkohol, život bez domova. A kam zmizel Maradonův dres?

Premium Když ho konečně doženete, musíte zbystřit, jestli vás smysly neklamou. Jak může člověk, který se už patnáct let...

Vydělali za covidu, nakupují nemovitosti. Pandemie zrodila nové milionáře

Premium Zatímco většině podnikatelů v Česku způsobil covid ztráty, některým naopak poskytl životní příležitost ke zbohatnutí....

KVÍZ: Vánoční nákupy jsou tady. Jste profíci v online shopování?

Čím dál častěji pro dárky místo do nákupních center vyrážíme na internet. Má to své výhody, ale i rizika. Víte...

KVÍZ: Od ledna budou pro řadu lidí povinné. Co víte o datových schránkách?

Počínaje začátkem příštího roku bude živnostníkům automaticky zřízena datová schránka. Od 1. ledna 2023 bude datovka...

Limit pro povinnou registraci k DPH se zvýší. Komu se vyplatí odhlášení?

Novela zákona o DPH zvyšuje limit pro povinnou registraci k DPH z 1 mil. Kč na 2 mil. Kč Je pro drobné plátce výhodné...

Pro nákupy na e-shopech začnou platit nová pravidla. Co vše se mění?

Sleva, která vlastně žádnou slevou není. Zboží, které jste si neobjednali. Nebo takové, které vůbec neodpovídá...

Ivan Trojan si s manželkou vypořádal majetek, bulvár spekuluje o rozvodu

Ivan Trojan (58) a Klára Pollertová-Trojanová (51) si v září podle veřejně dostupných dokumentů vypořádali společný...

Vsadil na neobvyklý nápad, už má 35 zaměstnanců a rostou i do světa

Lukáš Legát začal podnikat před devíti lety. Z původně garážové firmy je dnes společnost s pětatřiceti zaměstnanci,...

Raketa byla Ukrajince, nebo Rusa? rýmuje Nohavica na kanálu Bobošíkové

Problematiku rakety dopadlé na polské území zpracoval ve své nové písni Jaromír Nohavica. „Ta raketa byla Ukrajince,...

Otec zavelel, šetříme! Rodina vypnula elektřinu a topí jednou týdně

Zvyšování cen energií nutí lidi k nečekaným rozhodnutím. Jedna rodina z Londýna se rozhodla vrátit do minulosti. Šetří,...

Žena je pro mnohé příliš sexy, bývalí učitelé její odhalování nechápou

Říká si Ona Artist a na internetu pravidelně zveřejňuje sexy snímky. Pro mnohé už je to přehnané a především její...