S článkem se nedá plně souhlas...
S článkem se nedá plně souhlasit. V tabulce je uvedena částka, kterou klient celkově zaplatí za půjčení peněz. (Poslední řádek tabulky.) Tato hodnota je poněkud zavádějící, protože nepočítá s časovou hodnotou peněz. Ona koruna dnes a za 20 nebo 30 let je něco jiného. To je trochu podobný případ, jako bychom tvrdili, že si máme 1000 Kč nechat na běžném účtu s úrokem 2% p.a. raději 30 let než 20 let. Za 30 let tam bude 1811 Kč, kdežto za 20 let pouze 1486 Kč. Víme, že takto dlouho bychom peníze na účtu nenechávali.
Zpět k článku a k hypotéce. Záleží na tom, za kolik si hypotéku bereme a za kolik jsme schopni uložit vlastní peníze. Jestliže dokážeme vlastní peníze zhodnotit lépe než za kolik si je půjčujeme, je lepší si cizí peníze půjčit a vlastní uložit. To znamená vzít si co možná nejdelší dobu splatnosti. Jako je výhodnější vzít si HÚ na 20 let místo na 15, je výhodnější vzít si HÚ na 30 místo na 20. (Vše ovšem stojí na předpokladu, že dokážeme vydělat více.)
U HÚ počítáte s úrokem 7,5 % p.a. Jedná se o starší nemovitost, proto není nárok na státní podporu. Je však nárok na odpočet úroků z daní. Je-li klient v daňovém pásmu 15 %, bude výsledný úrok 6,375 %, je-li v pásmu 25 %, bude úrok 5,625 %. To jsou náklady na půjčení peněz, které dokážeme při vhodném spoření dosáhnout. (Určitě se nám to povede pomocí SS, při silných nervech bychom mohli používat OPF - balancované a akciové.)
Je otázka, jestli si klient může dobu splatnosti a výši splátky vybírat. Pokud na to nemá a potřebuje splatnost co nejdelší, není otázkou, co je výhodnější, ale co projde. Jestli má na to, splácet HÚ 20 let (tedy 8056 Kč měsíčně), může si zvolit dobu splatnosti 25 let (resp. 30 let) a rozdíl spořit do SS. Těchto 666 Kč (resp. 1063 Kč) se zde zhodnotí lépe než za kolik si půjčíme. Výpočty by vypadaly velice podobně jako při porovnání doby splatnosti 15 let a 20 let.
Pochopitelně je pravda, že splatnost 30 let některé banky ani nenabízejí, je omezená klientela z důvodů věku a mnoho klientů ji ani nepoužívá. Celá úvaha má spíše teoretický charakter než praktický.