Čtvrtek 28. května 2020, svátek má Vilém
  • schránka
  • Přihlásit Můj účet
  • Čtvrtek 28. května 2020 Vilém

Ztráta necelých dvou miliard srazila domácí fondy

aktualizováno 
Domácí fondové odvětví sice roste, ovšem velmi nízkým tempem. Oproti tomu v celé Evropě vzrostl za poslední rok majetek ve fondech o 20 procent. Ani v posledním týdnu si domácí fondy svůj obraz nevylepší. Za jediný týden z nich investoři vybrali rekordních 1,7 mld. Kč. Jaké jsou poslední trendy v investování v Evropě?

Velmi zajímavou statistiku ke konci prvního čtvrtletí zveřejnila evropská asociace investičních společností a fondů (FEFSI). Majetek v evropských fondech poprvé překonal hranici 5 000 mld. EUR. Na celkovém majetku ve fondech ve výši 5 032 mld. EUR se takřka ze 60 % podílí pouze tři země: Francie (21,3 %), Lucembursko (20,5 %) a Německo (16,7 %). Česká republika má na celoevropském fondovém odvětví menší než 0,1% podíl.

UCITS fondy, podle domácí terminologie standardní fondy, tedy fondy splňující požadavky evropské směrnice a tudíž oprávněné využívat jednotné evropské licence, dosáhly na konci prvního čtvrtletí na 3 939 mld. EUR, což je 78 % z celého odvětví. Za poslední čtvrtletí činí nárůst majetku v těchto fondech 6,5 %, oproti konci prvního čtvrtletí 2003 nárůst dosahuje 21,6 %. Zajímavý je podíl čistých prodejů na celkovém zvýšení majetku ve fondech. Zatímco u akciových fondů se čisté prodeje podílely na nárůstu ve svém segmentu pouze z 35 % a zbytek připadá na tržní zhodnocení, u dluhopisových fondů je podíl čistých prodejů 57% a u fondů peněžního trhu 81%.

Akciové fondy také s oživením akciových trhů zaznamenaly největší nárůst spravovaného majetku, za poslední rok o 44 %. Fondy peněžního trhu narostly o 22 %, smíšené fondy o 18 % a pouze dluhopisové fondy zaznamenaly pokles aktiv o 0,9 %.

Statistika Unie investičních společností České republiky za měsíc květen ukazuje pouze nízký nárůst majetku v domácích fondech. Celkem je v domácích fondech investováno 110,18 mld. Kč. Za květen majetek vzrostl pouze o 300 mil. Kč, což je důsledkem především odlivu prostředků ze všech druhů fondů kromě fondů

Vyzkoušejte si své dovednosti portfolio manažera.
Nejlepší vyhrává
automobil

Investiční hra o Škodu Octavii

peněžního trhu. Celkové čisté prodeje dosáhly nízkých 200 mil. Kč: čisté prodeje u peněžních fondů se vyšplhaly na 1,1 mld. Kč, neslavně dopadly dluhopisové fondy (-461 mil. Kč), smíšené fondy (-283 mil. Kč) i akciové (-188 mil. Kč).

Obchodování podle UNISu

Pokud se obrátíme k výsledkům fondů za poslední týden, jistě překvapí ohromný odliv aktiv z fondů. Odkupy z fondů totiž převýšily prodeje o vysokých 1,69 mld. Kč. Tento odliv mají na svědomí smíšené fondy, kde jenom ČSOB stability ztratil 1,15 mld. Kč. Vysoké záporné čisté prodeje postihly i ČSOB fond bohatství (-196 mil. Kč) a IKS Global konzervativní (-170 mil. Kč).

Nejen ze smíšených fondů více peněz investoři vybrali, než do nich vložili. I dluhopisové fondy jsou stále v nelibosti, když v minulém týdnu ztratily 251 mil. Kč, ale tentokrát zůstaly v červených číslech i akciové fondy (-3,4 mil. Kč). Fondům ze skupiny KBC svěřili domácí investoři dalších 125 mil. Kč.

Je zřejmé, že se do investování příliš nehrneme. Pouze klasický ISČS Sporoinvest (+217 mil. Kč) a smíšený IKS Balancovaný (+8,3 mil. Kč) spolu s akciovým ISČS Sporotrendem (+6 mil. Kč) si připsaly čisté prodeje, za které se nemusejí stydět.

Lepší náladu může přinést pouze výkonnost fondů, která v minulém týdnu potěšila podílníky akciových a dluhopisových fondů. Především zahraniční trhy v uplynulém týdnu posilovaly, a tak nepřekvapí, že fondy zaměřené na vyspělé akciové trhy dosáhly nejvyšší výkonnosti: IKS Světových indexů (+2,87 %), ČPI Fond nové ekonomiky (+2,6 %). Z akciových fondů zůstaly v červených číslech pouze fondy ČPI Fond farmacie a biotechnologie (-1,38 %) a ISČS Sporotrend (-0,03 %).

Příznivé výsledky vykázaly dluhopisové fondy. Až na dvě výjimky totiž skončily s kladnou výkonností. ISČS Trendbond (+0,59 %) a IKS Plus bondový (+0,55 %) doplňuje v první trojce ISČS Sporobond (+0,53 %). U dobrých výsledků v uplynulém týdnu se musíme zmínit i o fondech fondů: IKS Fond fondů (+2,41 %) a ISČS Globaltrend (+1,70 %). V ročním horizontu tyto dva fondy dosahují velmi dobré výsledky (+15,8 %, resp. 13,3 %).

Druh fondu Nejlepší Nejhorší
Název fondu Výsledek Název fondu Výsledek
Akciové IKS Světových indexů 2,87% ČPI F. farmacie a biotech. -1,38%
ČPI F. nové ekonomiky 2,62% ISČS SPOROTREND -0,03%
ČPI globál.značek 1,83% ČPI F. ropného a energ. pr. 0,91%
Dluhopisové Živnobanka NADAČNÍ 0,62% ISČS ČS korporátní dluh. -0,10%
ISČS TRENDBOND 0,59% ČSOB KVANTO Kurunový dluh. -0,03%
IKS Plus bondový 0,55% ČSOB Bond Mix 0,01%
Fondy fondů IKS Fond fondů 2,41%    
ISČS GLOBALTREND 1,70%    
Peněžního trhu ISČS SPOROINVEST 0,05% ČPI OPF Peněžní 0,03%
Živnobanka Sporokonto 0,05% ČSOB výnosový 0,03%
IKS Peněžní trh 0,04%    
Smíšené J&T OPPORTUNITY CZK 1,93% IKS Balancovaný -0,25%
ISČS SPOROMIX 5 1,35% ČSOB středoevroproský -0,20%
Živnobanka dynamický 1,09% J&T AG2000 -0,02%
Čisté prodeje mil. Kč ISČS SPOROINVEST 217,3 ČSOB stability -1 149,9
IKS Balancovaný 8,3 ČSOB Fond bohatství -196,3
ISČS SPOROTREND 6,0 IKS Global konzervativní -170,1
Zdroj: UNIS ČR

Autor:
  • Nejčtenější

Zrušení daně z nabytí nemovitosti budí rozpaky. Kdo na něm vydělá?

Vláda schválila zrušení čtyřprocentní daně z nabytí nemovitosti výměnou za zrušení odpočtů úroků u úvěrů na bydlení z...

Peníze z brigády dal do cesty po Indii. Díky tomu úspěšně podniká

Je mu teprve pětadvacet, a přestože se mu v začátcích moc nedařilo, nevzdal se. Dnes už ho podnikání živí. Jak sám...

Jednou doma, pořád doma. Komu vyhovuje home office?

Řada firem nechává své lidi pracovat z domova i po uvolnění opatření kvůli koronaviru. Home office slibují i přes letní...

KOMENTÁŘ: Zájem o penzijní fondy roste. Jak je ale využít na maximum

Češi si začínají uvědomovat, že v otázce důchodu se nemohou na stát spolehnout, a proto se na stáří raději připravují...

{NADPIS reklamního článku dlouhý přes dva řádky}

{POPISEK reklamního článku, také dlouhý přes dva a možná dokonce až tři řádky, končící na tři tečky...}

Objemy hypoték navzdory pandemii trhají rekordy. Úroky mírně klesly

Očekávaný dramatický propad hypotečního trhu kvůli pandemii koronaviru nepřišel. Objemy sice oproti březnu poklesly,...

Virus se mění pod rukama. Přírodní izoláty se tak nechovají, vysvětluje Peková

Premium Do povědomí širší veřejnosti se molekulární bioložka a viroložka Soňa Peková z laboratoře Tilia dostala pro své neshody...

Svoboda na dvou kolech Čechy láká. Porovnali jsme nejpopulárnější skútry

Premium Skútr, to znamená hlavně svobodu pohybu namísto stání v kolonách. V porovnání s automobilem nabízí levnější a...

Mám už celé krize dost, hyperbola strachu je šílená, říká šéfkuchař Pohlreich

Premium Když vidíte sedět Zdeňka Pohlreicha v úplně prázdné restauraci Next Door v centru Prahy, kde jste si dřív bez rezervace...

  • Další z rubriky

Nemovitostní fondy zatím koronavirová epidemie příliš neohrožuje

Zatímco akciové a obecně finanční trhy jsou nyní ve značně v tísni a vykazují hluboké propady, nemovitostní fondy jsou...

Čeští podílníci obstáli v krizi covid-19 na výbornou

Majetek v podílových fondech nabízených v ČR klesl v letošním prvním čtvrtletí o 49 miliard korun. Českým investorům...

Srazí krize covid-19 ceny nemovitostí v Česku? Lze to očekávat

Říká se, že po krizi spojené s onemocnění covid-19 se probudíme do jiného světa. Otázka je, zda to bude platit i pro...

Firemní dluhopisy: rizikovost lze prověřit na speciální kalkulačce

Nákup korporátních dluhopisů je lákavou, ale zároveň poměrně rizikovou záležitostí. Než si tedy dluhopis nějaké firmy...

Najdete na iDNES.cz