Akcie i dluhopisy jedou

  16:38aktualizováno  16:38
Po týdnu charakteristickém poklesem akciových trhů a výraznějším růstem kurzů dluhopisových fondů došlo v uplynulém týdnu k mírné změně. Kromě opět nadprůměrného vývoje dluhopisových fondů se dařilo i akciovým fondům, a to zejména těm, které jsou výrazněji sektorově zaměřeny.

I přes odliv téměř půl miliardy korun z ČSOB Výnosového tradičně zvýšily fondy spravované společnostmi sdruženými v Unii investičních společností (UNIS) v uplynulém týdnu spravovaný majetek. Ztrátu totiž plně vykompenzoval nárůst v IKS Dividendovém a čisté týdenní prodeje dosáhly 445 milionů korun. Za povšimnutí stojí i vysoký rozdíl mezi čistými prodeji ISČS Sporobondu a ISČS Sporoinvestu, který tentokrát dosáhl 131 milionu korun. Je trochu s podivem, že v době, kdy klesaly úrokové sazby, rostl výrazněji majetek pod správou u Sporoinvestu. Opačná situace je nyní, kdy potenciál pro pokles sazeb a tím růst cen dluhopisů je nízký a většina investic směřuje do dluhopisového Sporobondu. S nepříjemným odlivem prostředků se dlouhodobě potýká První investiční společnost. V rodině jejích fondů je mnoho takových, u nichž došlo k otevření v nedávné době, a odliv je tak způsoben především výběrem z řad investorů, kteří do fondů investovali už v dřívější době, kdy se jednalo ještě o investiční fondy. Fondy První investiční zaujaly v pořadí podle týdenních čistých prodejů 3. až šesté místo od konce.

Nikterak oslnivým, ale v poslední době zřídka vídaným výsledkem skončilo obchodování českých akciových fondů. Pouze dva z nich skončily v červených číslech a jejich ztráty nebyly nijak vysoké (-0,99 %, resp. -1,59 %). Nejlépe si vedly fondy ČP Invest Nové ekonomiky a ČP Invest Farmacie a biotechnologie, tedy sektorově zaměřené fondy. Investice do nich jsou rizikovější, o čemž svědčí jejich roční výkonnosti. Oproti loňskému roku ztrácejí téměř -30 %. O 1 % přišel ISČS Sporotrend, ale pokud se na něj podíváme v ročním srovnání s ostatními fondy, tak si vede s odstupem nejlépe. Sice se také pohybuje v červených číslech, ale jako jediný nezaznamenal dvoucifernou ztrátu (-8,4 %).

Výborný výkon z předchozího týdne zopakovaly dluhopisové fondy. Opět se 3 fondy dostaly přes 0,5 % a i v ročním srovnání se jim daří velice dobře. Nejlepší z nich se blíží 10 %-ní hranici (ČPI Korporátních dluhopisů, ISČS Sporobond). S podobnou výkonností i v příštích 12 měsících však počítat nemůžeme, neboť pro pokles úrokových sazeb již není příliš prostoru.

Více nejen o českých, ale i zahraničních fondech se dozvíte ZDE.

V minulém týdnu nejlepší, nyní nejhorší. Tak lze stručně popsat výsledek ČSOB Institucionálního CZK peněžního. Přesto však i tento fond dokázal v uplynulém týdnu zhodnotit prostředky investorů. V uplynulých 52 týdnech se nejlépe dařilo fondu J&T Perspektiva-P, který si připsal více než 5 %. S odstupem je tak nejlepším fondem peněžního trhu. Další fondy totiž zhodnotily prostředky okolo 3 %. Tentokrát se nejlépe dařilo fondu Akro Obligace, ale v ročním srovnání je nejhorší a jako jediný je ve ztrátě (-2,3 %).

Smíšené fondy se pomalu přeorientovaly ze spíše akciového zaměření na dluhopisy. To se odrazilo i na jejich výkonnosti. V poslední době již většina z nich končí v kladných číslech. Z 32 fondů jich tentokrát skončilo v kladných číslech celých 26.

 

Druh fondu

Nejlepší

Nejhorší

název fondu

výsledek

název fondu

výsledek

Čisté prodeje

IKS Dividendový

638 mil.

ČSOB Výnosový

- 492 mil.

ISČS Sporobond

207 mil.

IKS Globální

- 107 mil.

ISČS Sporoinvest

76 mil.

1. IN Rentiérský

- 29 mil.

Akciové fondy

ČPI Nové ekonomiky

4,4 %

Akro Mezinárodní akciový

- 1,59%

ČPI Farmacie a biotechnologie

2,37 %

ISČS Sporotrend

- 1,0 %

J&T Perspektiva-A

2,32 %

Akro Svět

0,0 %

Dluhopisové fondy

1.IN Dluhopisový

0,62 %

J&T Konzervativní

- 0,08 %

ISČS Bondinvest

0,57 %

ISČS Trendbond

- 0,02 %

ČPI Státních dluhopisů

0,56 %

ČPI Korporátních dluhopisů

0,13 %

Fondy peněžního trhu

Akro Obligace

0,35 %

ČSOB Inst. CZK peněžní

0,03 %

J&T Perspektiva – P

0,2 %

ISČS Merkur

0,03 %

IKS Peněžní trh

0,1 %

IKS Dividendový

0,04 %

Fondy fondů

IKS Fond fondů

2,1 %

 

 

ISČS Globaltrend

1,5 %

 

 

1. IN Fond fondů

0,71 %

 

 

Smíšené fondy

J&T Balancovaný

2,18 %

IKS Balancovaný

- 0,95 %

1. IN Rentiérský

1,19 %

1.IN Středoevropský

- 0,16 %

Pioneer Trust

1,18 %

Akro Český

- 0,05 %

Zdroj: UNIS ČR

 

Autor:

Daňové přiznání 2019

Do 1. dubna musí podat daňové přiznání osoby samostatně výdělečně činné, ale i zaměstnanci (více zde). Využijte interaktivní formulář pro daňové přiznání za rok 2018.

Nejčtenější

Šila, kojila a spala jen pár hodin. Teď je nejúspěšnějším prodejcem

„Loni se můj obrat přiblížil jednomu milionu. Jsem ráda, že mám tolik věrných...

Na webovém portálu, kde lidé vystavují své ručně vyrobené zboží, je nejúspěšnějším prodejcem. Přestože má na kontě přes...

Osm praktických rad, které vám pomohou zhodnotit úspory

Ilustrační snímek

Máte 100 či 500 tisíc a nevíte, jak s nimi naložit? Péče o majetek je dřina a dělat v tom chyby se nevyplácí....

Makléř inzeroval byt bez vědomí majitele, aby shrábl tučnou provizi

Ilustrační snímek

Koupit byt do osobního vlastnictví není levná záležitost a vyžaduje to mít i určitou obezřetnost. Zvlášť v případě,...

VIDEO: Byt může zapálit i lampička, modem nebo prodlužovačka

Ilustrační snímek

Požár v bytě může napáchat rozsáhlé škody. A to nejen na majetku, ale i životech. Vzniknout může z nejrůznějších...

Úspěšné lidi nezlomí selhání, křivdy a ústrky ostatních, říká expert

Někdy je to v zaměstnání jako na bojišti a jen odolní vydrží.

Chcete-li v zaměstnání skutečně uspět, nestačí svou práci jen dobře odvádět. Expert Martin Staněk tvrdí, že ještě...

Další z rubriky

Investiční bubliny, které je dobré rozpoznat, abyste netratili

Ilustrační snímek

Lidé se při investování chovají někdy naprosto šíleně. Dokážou podlehnout eufórii a nakupovat za nejvyšší ceny. Nebo...

Má smysl pořídit si nyní investiční byt? Odborníci radí nečekat

ilustrační snímek

Ceny nemovitostí jsou vyšroubované na maximum. Přesto realitní makléři doporučují pořízení investičního bytu...

Ekonom: Investiční grály mají nejistou budoucnost. A co Facebook?

Martin Mašát

V posledních letech se staly mediálně vděčnými a opěvovanými aktiva, která si to vůbec nezaslouží. Jejich společným...

Je zlato opravdu sázka na jistotu?

Je zlato opravdu sázka na jistotu?

Kurzy.cz Zlato, bezpečné vládní dluhopisy a některé měny, například americký dolar. Ty všechny jsou často vnímány jako bezpečná ...

Najdete na iDNES.cz