Deriváty: a co dál?

aktualizováno 
V posledním roce jste měli možnost seznámit se se základy burzovně obchodovaných derivátů. Jak již bylo uvedeno v úvodu, seriál si nekladl za cíl seznámit vás se všemi detaily problematiky. Proto vám doporučuji pokračovat ve studiu, především s pomocí odborné literatury. Jak jste si jistě všimli, deriváty nabízí velmi zajímavé příležitosti k zisku. Jak tedy nabytých vědomostí využít? Jak začít obchodovat?

V úvodu vás chci ujistit, že nejste sami, koho deriváty zajímají. Počet obchodníků i obchodů každoročně roste. Objem obchodů s futures a opcemi v celém světě vloni meziročně posílil o 36,8 % na 5,99 miliardy kontraktů. Počet obchodů s futures posílil o 21,7 % na 2,19 miliard kontraktů, opce zaznamenaly nárůst o 47,3 % na 3,8 miliard. Největší podíl na posledních vzestupech přitom mají mini indexy.

Jedná se o futures kontrakty na nejznámější akciové indexy – Standard & Poor´s 500, Nasdaq 100 a Dow Jones. Cílovou skupinou jsou menší a střední investoři. Například E-mini S&P 500 se začal obchodovat v roce 1997 a nyní se řadí mezi nejlikvidnější kontrakty na světě s denním objemem okolo tři čtvrtě milionu kontraktů. E-mini Dow Jones byl uveden na trh před rokem a denní objemy se již pohybují okolo 30 tisíc kontraktů. 

Vyzkoušejte si obchodování na největším trhu světa - na burzách NYSE, AMEX a NASDAQ - v naší
INVESTIČNÍ HŘE.
Navíc můžete vyhrát ceny v celkové hodnotě 250 000 Kč

Určitě jste slyšeli o tom, že investování do akcií učinilo z některých lidí boháče. Ani v případě komodit to není nemožné. Mnohým investorům se to podařilo, mnohým se to daří a celé řadě dalších se to podaří. Klasickým příkladem byl Richard Dennis, jenž začínal s půjčkou 1600 USD a nakonec získal za deset let více než 200 milionů USD. Nikdy ale nečekejte, že zbohatnete za jednu noc.

Na druhou stranu někteří investoři přišli o miliony dolarů, když se do víru těchto trhů vrhli bez dobré přípravy, studia, obchodního plánu, apod. Mnoho z těch, kteří prodělali, začali obchodování s jednou ideou. Rychle vydělat peníze, začít například s deseti tisíci dolary a stejnou částku vydělat každý měsíc. Už nepracovat a jen si užívat. Tak to ale nejde. Tito lidé pak obvykle své chyby svádí na trh samotný či na brokera.

Obchodování s futures a opcemi má reputaci vysoce rizikové záležitosti. Je to však jen otázka přístupu. Jeden z expertů na obchodní psychologii Mark Douglas řekl: „Většina lidí by se ráda považovala za osoby, které jsou ochotny vzít na sebe riziko, ale ve skutečnosti chtějí garantovaný zisk s chvilkovými napjatými očekáváními, aby měli pocit, že zisk je získáván s určitým stupněm nejistoty. Chvilkové napětí přidává vzrušující faktory nutné pro to, aby život nebyl nudný.“

Kolik se dá vydělat na komoditách? Sledujte naše komoditní zpravodajství ve speciální sekci ZDE

Ten, kdo chce začít spekulovat si musí být vědom toho, že musí podstupovat riziko a naučit se s ním pracovat a žít. Řízení rizik je jednou z nejdůležitějších částí investičního procesu a klíčem k úspěchu. Ačkoliv riziko může být řízeno, nemůže být zcela eliminováno. 

Robert Rotella ve své knize The Elements of Successful Trading napsal: „Obchodování je byznys o vydělávání a prodělávání peněz. Vezměte kterýkoliv obchod, nezáleží na tom, co si o něm myslíte, vždy může skončit ztrátou. Mnoho lidí si myslí, že nejlepší obchodníci neztrácejí peníze a zaznamenávají jen ziskové obchody. To není v žádném případě pravda. Nejlepší obchodníci ztrácí mnoho peněz, ale nakonec ziskové obchody vydělají více.“

Co jste si mohli přečíst v minulých dílech našeho seriálu o derivátech?

1. díl: Co jsou futures?

7.díl: Dělení futures kontraktů

2. díl: Jak vznikly futures a burzy

8.díl: Proč se mění kurz futures kontraktu?

3. díl: Derivátové burzy

9. díl: Co působí na kurz futures kontraktu

4. díl: Vypořádací centrum

10. díl: Jak spekulovat na vzestup trhu

5. díl: Co je to futures kontrakt?

11. díl: Jak probíhá spekulace na pokles?

6.díl: Co reprezentuje futures kontrakt?

12. díl: Co je to spekulace na spreadech?

13. díl: Hedging: nejistá budoucnost - zisk jistý

14. díl: Jak lze spekulovat prostřednictvím opcí?

15. díl: Jak funguje opce?

16. díl: S opcí vyděláváte s pohybem ve vašem směru

17. díl: Postupujeme do vyšší ligy obchodování s deriváty

Autor:

Daňové přiznání 2019

Do 1. dubna musí podat daňové přiznání osoby samostatně výdělečně činné, ale i zaměstnanci (více zde). Využijte interaktivní formulář pro daňové přiznání za rok 2018.

Nejčtenější

Vyrábějí jedinečné výrobky z kůže. A stačí jim k tomu baťovské stroje

Brašnářství Tlustý

Ivan Petrův je vystudovaný právník a 15 let řídil softwarovou firmu. Před sedmi lety ovšem svět IT opustil a vrhl se do...

Osm praktických rad, které vám pomohou zhodnotit úspory

Ilustrační snímek

Máte 100 či 500 tisíc a nevíte, jak s nimi naložit? Péče o majetek je dřina a dělat v tom chyby se nevyplácí....

Makléř inzeroval byt bez vědomí majitele, aby shrábl tučnou provizi

Ilustrační snímek

Koupit byt do osobního vlastnictví není levná záležitost a vyžaduje to mít i určitou obezřetnost. Zvlášť v případě,...

VIDEO: Byt může zapálit i lampička, modem nebo prodlužovačka

Ilustrační snímek

Požár v bytě může napáchat rozsáhlé škody. A to nejen na majetku, ale i životech. Vzniknout může z nejrůznějších...

Úspěšné lidi nezlomí selhání, křivdy a ústrky ostatních, říká expert

Někdy je to v zaměstnání jako na bojišti a jen odolní vydrží.

Chcete-li v zaměstnání skutečně uspět, nestačí svou práci jen dobře odvádět. Expert Martin Staněk tvrdí, že ještě...

Další z rubriky

Hypotéky prudce zdražují, očekává se další růst úrokových sazeb

Ilustrační snímek

Hypotéky podle předpokladů zdražují. V říjnu se úroková sazba zvedla na 2,66 procenta, zatímco v září byl průměrný úrok...

Zájem o hypotéky slábne, úrokové sazby raketově rostou

Ilustrační snímek

Zájem o hypotéky klesá. S měsíčním zpožděním se tak začíná projevovat dopad regulace České národní banky. Během...

Jak se říjnové zpřísnění pravidel u hypoték dotkne daní?

Ilustrační snímek

Pořídit si nový byt či dům za hotové je pro naprostou většinu rodin nereálné. Pro řadu lidi je proto hypotéka jasnou...

Tento týden nabídne dividendy od Microsoft, Hershey, Honeywell a spousty dalších

Tento týden nabídne dividendy od Microsoft, Hershey, Honeywell a spousty dalších

Kurzy.cz V druhé polovině února se na Wall Street dočkáme dozvuků výsledkové sezóny, resp. dalších reportů od stovek firem přede...

Najdete na iDNES.cz